周穆王的时候，西方极远的国度里来了一个幻术师，他能潜入水火，穿过金石，翻转山川，移动城邑；悬在空中不掉下来，碰到实物也不受阻。千变万化，无穷无尽。他既能改变事物的形态，又能改变人的心思。穆王敬他如神明，事他如君王。把自己的寝宫让给他住，用三牲美食进献他，挑选美女乐师来取悦他。可幻术师却觉得王的宫殿低矮简陋不能居住，王的膳食腥臭肮脏不能享用，王的嫔妃侍从膻俗不堪不能亲近。穆王于是为他重新筑造宫殿。土木工程的精巧，红白彩绘的华美，没有遗漏任何技巧。国库都耗空了，高台才建成。高台高达千仞，建在终南山顶，起名叫“中天之台”。挑选郑国卫国的美貌少女，体态丰盈妩媚的，涂上香膏，描好蛾眉，戴好簪子耳环，穿上阿锡细布的衣服，拖着齐地白绢的长裙。粉白黛黑，佩带玉环。采来白芷杜若等香草充满其间，演奏《承云》《六莹》《九韶》《晨露》等乐曲来取乐她们。每天献上玉衣，每天奉上玉食。可幻术师还是不满足，迫不得已才登台。住了没多久，他请穆王同游。穆王拉着幻术师的长袖，腾空而上，到半空中才停下。来到幻术师的宫殿。幻术师的宫殿用金银构筑，用珠玉缠绕；凌驾于云雨之上，不知底下所踞何地，望去像聚集的云团一样。耳目所观听的，口鼻所品尝的，都不是人间有的东西。穆王真觉得这是在清都、紫微、钧天、广乐，是上帝居住的地方。穆王俯身往下看，那些宫室楼台就像堆起的土块和累积的稻草一样。穆王自己觉得住上几十年都不想回自己的国家了。幻术师又请穆王同游，所到之处，抬头不见日月，低头不见河海。光影照来，穆王眼睛眩晕不能视物；音响传来，穆王耳朵混乱不能听闻。百骸六脏，全都悸动不安。神志迷乱，精神丧失，他请求幻术师带他回去。幻术师推了他一下，穆王好像从虚空中坠落。醒来之后，所坐的还是原来的地方，侍奉的还是原来的人。看面前，酒还没清，菜还没干。穆王问从哪里来的。左右说：“大王只是默默待着罢了。”从此穆王迷茫失意三个月后才恢复。再去问幻术师。幻术师说：“我是和大王神游，形体哪会动呢？况且先前所居之处，和王的宫殿有什么不同？先前所游之处，和王的园囿有什么差别？大王习惯常有的，怀疑暂时的失去。变化的极致，在快慢之间，可以完全描绘吗？”穆王非常高兴。不再操心国事，不再亲近臣妾，放纵心意远游。命人驾起八骏之车，右边服马是骅骝，左边是绿耳，右边骖马是赤骥，左边是白牺，主车由造父驾驭，离离为右。次车右边服马是渠黄，左边是逾轮，左边骖马是盗骊，右边是山子，柏夭主管车马，参百为驾，奔戎为右卫。奔驰千里，到了巨蒐氏之国。巨蒐氏献上白鹄的血给王喝，备好牛马的奶给王洗脚，连同二乘的人也都如此。饮毕继续前行，于是夜宿在昆仑山的弯处，赤水的南岸。第二天登上昆仑山丘，去观看黄帝的宫殿，并封志传于后世。于是到西王母那里做客，在瑶池上饮酒。西王母为王唱歌，王和诗，言辞哀婉。又去观看太阳落山的地方。一天走了一万里。王于是感叹说：“唉！我一人德行不厚而沉溺于享乐，后世大概会数落我的过错了吧！”穆王几乎是神人啊！能享尽一生的快乐，还能活百年才去世，世人以为他是登仙了呢。
老成子向尹文先生学习幻术，三年了尹文先生都不告诉他。老成子请教自己的过失想要告退。尹文先生揖请他进屋，屏退左右并对他说：“从前老聃西去时，回头告诉我说：有生的气息，有形的状态，都是幻化。造化的起始，阴阳的变化，叫做生，叫做死。穷尽命数通达变化，随着形体更移转变的，叫做化，叫做幻。造物者巧妙，功深，本来就难以穷尽难以终止。凭借形体的，其机巧显露，功浅，所以随起随灭。知道幻化与生死没有不同，才可以学习幻术了。我和你也都是幻化，哪里需要学呢？”老成子回去后，用尹文先生的话深思三个月，就能自己掌握存亡，颠倒四时；冬天打雷，夏天造冰。飞着的能走，走着的能飞。他终身不显露自己的法术，所以世上没有流传。列子说：“善于幻化的，他的道隐密而有用，他的功绩与常人相同。五帝的德行，三王的功业，未必全是智勇之力，有的是由幻化而成的。谁能测度呢？”
觉醒有八种征兆，梦有六种征候。什么叫八征？一是故旧，二是作为，三是得到，四是丧失，五是哀伤，六是快乐，七是生存，八是死亡。这八征，是形体所接触的。什么叫六候？一是正梦，二是愕梦，三是思梦，四是寤梦，五是喜梦，六是惧梦。这六种，是精神所交感的。不知道感变所起的，事情来了就迷惑不知它的由来；知道感变所起的，事情来了就知道它的由来。知道它的由来，就无所谓恐惧了。一体的盈虚消长，都与天地相通，与物类相应。所以阴气盛，就梦见涉渡大水而恐惧；阳气盛，就梦见踏入大火而被焚烧；阴阳都盛，就梦见生杀之事。太饱就梦见给予，太饥就梦见获取。因此以浮虚为病的，就梦见飞扬；以沉实为病的，就梦见溺水。枕着带子睡觉就梦见蛇；飞鸟衔发就梦见飞。将阴天会梦见火，将生病会梦见食物。饮酒的人忧虑，歌舞的人哭泣。列子说：“精神相遇成为梦，形体交接成为事。所以白天想夜晚梦，是精神形体所相遇的。所以精神凝定的人，想梦自然消散。真正的觉者不说话，真正的梦者不传达，这是物化的往来。古代的真人，觉醒时自忘，睡觉时不做梦，难道是空话吗？”
西方极远的南角有个国家，不知道它的疆界接在哪里，名叫古莽之国。阴阳之气不相交，所以寒暑不分；日月之光不照耀，所以昼夜不分。那里的民众不吃不穿而多眠。五十天醒一次，把梦中所为当作真实，把觉醒所见当作虚妄。四海的正中叫中央之国，横跨黄河南北，越过泰山东西，一万多里。那里的阴阳审度分明，所以一寒一暑；昏明分别清楚，所以一昼一夜。那里的民众有智有愚。万物繁殖滋长，才艺多方。有君臣相临，礼法相持。他们所说所做，不可计数。一觉一寐，他们认为觉醒所作是真实的，梦中所见是虚妄的。东方极远的北角有国叫阜落之国。那里的土气常热，日月余光照射。那里的土地不长好庄稼。民众吃草根树果，不知用火煮食。性情刚悍，强弱相欺，崇尚胜过而不崇尚义；多奔跑，少休息，常常觉醒而不睡觉。
周的尹氏大兴家产，他的仆役们从早到晚奔忙不停息。有一个老役夫筋力耗尽，却使他更加勤苦。白天呻吟着干活，夜晚昏累而沉睡。精神荒散，夜夜梦见自己当国君。居于人民之上，总理一国之事。游宴宫观，随心所欲，快乐无比。醒来又去服役。有人慰劳他的勤苦，役夫说：“人生百年，昼夜各半。我白天做仆役，苦是苦了；夜里做人君，快乐无比。还有什么可怨的呢？”尹氏一心经营世事，思虑集中于家业，身心俱疲，夜里也昏累而睡。夜夜梦见做仆人，奔走劳役，什么都要干；被责骂鞭打，无所不至。睡梦中呓语呻吟，一直到天亮。尹氏为此苦恼，去问他的朋友。朋友说：“你地位足以荣身，资财有余，比人强远了。夜里梦见做仆人，劳苦安逸的循环，是常理。你想觉梦兼得，怎么可能呢？”尹氏听了朋友的话，放宽了役夫的劳作条程，减少自己思虑的事，病也就渐渐好了。
郑国有个在野外砍柴的人，碰到一头受惊的鹿，迎上去打死了它。怕别人看见，连忙藏在沟里，盖上蕉草，高兴得不得了。不久忘了藏的地方，就以为是做了个梦。沿路念叨着这事。旁边有人听到了，按他的话去取了鹿。回家后，告诉妻子说：“刚才砍柴的梦见得了鹿却不知在哪儿；我现在得到了，他真是做真梦的人啊。”妻子说：“你怕是梦见砍柴人得了鹿吧？哪有砍柴人？现在真得了鹿，是你的梦是真是假呢？”丈夫说：“我据有鹿，何必知道是他梦还是我梦呢？”砍柴人回家，不把丢鹿放在心上，夜里真梦见藏鹿的地方，又梦见取鹿的人。天亮后，按梦中所见去找，找到了鹿。于是告状争鹿，归到士师那里。士师说：“你当初真得了鹿，妄说是梦；真梦得了鹿，妄说是实。他真取了你的鹿，却跟你争鹿。他妻子又说他是梦见了别人的鹿，没人得到鹿。现在据有这鹿，请二一平分吧。”把这事报告郑君。郑君说：“嘻！士师大概又要梦着分人的鹿了吧？”问国相。国相说：“梦与非梦，臣分不清。要辨别觉与梦，只有黄帝和孔丘。现在没有黄帝孔丘，谁能辨别呢？姑且按士师的话办吧。”
宋国阳里的华子中年得了健忘症，早上拿的晚上忘，晚上给的早上忘；在路上忘记走路，在屋里忘记坐下；现在不知过去，后来不知现在。全家都苦于此事。去请史官占卜，不灵；请巫师祈祷，不见效；请医生治疗，不好。鲁国有个儒生自荐能治，华子的妻子用一半家产求他的方子。儒生说：“这本来就不是占卜能测的，不是祈祷能除的，不是药石能治的。我试着化他的心思，变他的思虑，或许能好！”于是试着让他露在外面，他就求衣穿；让他饿，他就求食；把他关在黑暗处，他就求光明。儒生高兴地告诉他儿子说：“病可治了。但我的方子是秘密的，世代相传不告诉外人。试试屏退左右，让我和他独居七天。”照办了。没人知道儒生做了什么，但积年的病一下子都好了。华子清醒后，却大怒，休了妻子罚了儿子，拿起武器追打儒生。宋国人抓住问他原因。华子说：“以前我遗忘时，荡荡然不知天地有无。现在忽然记起过去，几十年来存亡、得失、哀乐、好恶，纷纷万千头绪涌起来了。我怕将来存亡、得失、哀乐、好恶这样扰乱我的心，片刻的遗忘，还能再得到吗？”子贡听了觉得奇怪，告诉孔子。孔子说：“这不是你能明白的！”回头让颜回记下来。
秦人逄氏有个儿子，小时候聪明，壮年得了迷乱之病。听到歌声以为是哭声，看到白色以为是黑色，闻到香气以为是腐臭，尝到甘甜以为是苦味，做错事以为是对的：心意所到，天地、四方、水火、寒暑，无不颠倒错乱。杨氏告诉他父亲说：“鲁国的君子多有技艺，或许能治好？你何不去访求？”他父亲去鲁国，路过陈国，遇到老聃，就告诉他儿子的病症。老聃说：“你怎么知道你儿子是迷乱呢？现在天下人都迷惑于是非，昏昧于利害。同病的人多，本来就没有觉察的。况且一身的迷乱不足以倾动一家，一家的迷乱不足以倾动一乡，一乡的迷乱不足以倾动一国，一国的迷乱不足以倾动天下。天下都迷乱了，谁来倾动它呢？假使天下人的心都像你儿子，你反而就是迷乱了。哀乐、声色、臭味、是非，谁能纠正呢？况且我这话也未必不是迷乱，何况鲁国的君子，是迷乱中最厉害的，怎么能解救别人的迷乱呢？带上你的粮食，不如早回去吧。”
燕国人生在燕国，长在楚国，到老了回本国。路过晋国时，同行的人骗他；指着城墙说：“这是燕国的城。”那人一下子神情变惨。指着神庙说：“这是你乡里的社庙。”他就叹息。指着房舍说：“这是你先人的屋子。”他就流泪。指着一座坟说：“这是你先人的坟墓。”那人痛哭不止。同行者大笑，说：“我刚才骗你的，这是晋国啊。”那人大为羞愧。等到了燕国，真见到燕国的城墙社庙，真见到先人的屋舍坟墓，悲伤的心却更微弱了。